Dividendenstarke Aktien 2024: So finden Sie die besten Dividendenaktien!

Auch in 2024 sind dividendenstarke Aktien ein lohnendes Investment. Die Titel zu finden, die nachhaltig und lukrativ ausschütten, kann jedoch einiges an Arbeit verursachen! Wir haben für Sie zusammengefasst, welche Wertpapiere sich gut in einem Dividendenportfolio machen könnten.

Warum auf dividendenstarke Aktien setzen?

In Unternehmen investieren und von ihren Gewinnausschüttungen zu profitieren, ist die älteste Anlagestrategie der Welt. Schon die erste Share überhaupt (Anteile an einer schwedischen Kupfermine aus dem Jahr 1288) basierte auf diesem Konzept. Ein Handel mit dem Wertpapier war nicht vorgesehen - kein Wunder, die erste Börse wurde erst einige hundert Jahre später eröffnet. 

An der grundsätzlichen Funktion hat sich dabei bis heute nichts geändert: Aktiengesellschaften können ihre erwirtschafteten Gewinne an die Aktionäre ausschütten. Die Auszahlung erfolgt dabei als festgelegter Betrag pro Wertpapier. 

Je mehr Anteile sich also in einem Portfolio befinden, desto mehr Cash erhält der Besitzer am Auszahlungstag gutgeschrieben. Um besser zu erfassen, ob es sich um eine lukrative, dividendenstarke Aktie handelt, gibt man die Höhe meist als Prozentwert vom aktuellen Aktienkurs an - die sogenannte Dividend yield. 

Anleger erzielen mit dividendenstarken Aktien seit Jahrhunderten hervorragende Ergebnisse. Dividendenstrategien bieten dabei einige attraktive Vorteile: 

• (Weitgehend) dauerhaftes Zusatzeinkommen. Wer auf Gewinnausschüttungen setzt, erhält immer wieder Auszahlungen und profitiert so theoretisch unbegrenzt von seinen Wertpapieren. 
• Geringeres Risiko. Aktiengesellschaften schütten in der Regel nur dann ihre Gewinne aus, wenn sie eine gewisse Reife erreicht haben und keine/weniger dringende Investitionen tätigen müssen. Solche etablierten Firmen sind mit hoher Wahrscheinlichkeit auch weiterhin erfolgreich und können problemlos der ein oder anderen Krise trotzen. Natürlich gibt es auch unter den dividendenstarken Aktien schwarze Schafe; insgesamt gelten diese Titel jedoch als vergleichsweise sichere Aktieninvestments. 
• Kein Handel nötig. Sie müssen eine dividendenstarke Aktie nicht erst verkaufen, um von ihr zu profitieren. Das reduziert Ihren Aufwand, Transaktionskosten und das Risiko (Sie könnten durch den Verkauf einen folgenden Höhenflug verpassen).
• Berechenbarkeit. Der Auszahlungszeitpunkt steht bereits lange im Voraus fest und sorgt so für gute Planbarkeit. Der Betrag findet sich nach der Auszahlung in Ihrem Depot und steht zum Beispiel für weitere Investments zur Verfügung. Es gibt sogar Shares with a monthly dividend, die für kontinuierlichen Cash flow sorgen!
• Inflationsausgleich. Es ist für die Unternehmen zwar nicht verpflichtend, aber dennoch üblich, die Ausschüttung jedes Jahr anzuheben. Fast alle dividendenstarken Wertpapiere zeigen ein Wachstum, das die durchschnittliche Inflation (in Deutschland rund 2,8 Prozent pro Jahr) problemlos ausgleicht. Dadurch bleibt eine Dividendenstrategie auch nach vielen Jahren noch attraktiv! 

Gleichzeitig müssen Anleger aber auch mit einigen Nachteilen leben. Dazu zählen: 

• Geringere Rendite. An der Börse können langfristig orientierte Investoren, je nach gewähltem Handelsplatz/Index, ein Wachstum von sieben bis neun Prozent pro Jahr erwarten. In unserem Ratgeber zum Thema Growth Aktien erklären wir, dass nur eine sehr kleine Anzahl von Unternehmen diese Gewinne produziert. Mit diesen Firmen ist daher eine noch viel höhere Rendite möglich! Andere Strategien, wie etwa Shares for day trading zu nutzen, können ebenfalls deutlich profitabler sein (gehen aber auch mit höherem Risiko einher). Im Vergleich dazu müssen Sie sich bei dividendenstarken Wertpapieren mit etwas weniger Rendite zufriedengeben. 
• Gewinnausschüttungen sind nicht garantiert. Unternehmen können ihre Dividende jederzeit aussetzen, kürzen oder nicht anheben. Ein solcher Vorgang ist zwar unter den etablierten Dividendenaktien sehr selten, aber nicht unmöglich: So hat der US-Konzern Walgreens zuletzt zum ersten Mal in 50 Jahren seine Auszahlungen nicht gesteigert und damit viele Anleger überrascht und enttäuscht. 
• Geringes Kurswachstum. Firmen, die besonders attraktive Ausschüttungen vornehmen, haben ihren jeweiligen Markt in der Regel bereits erobert und sind seit vielen Jahren erfolgreich. Dieser Erfolg geht allerdings auch mit einem eher gemächlichen Wachstum einher, da solche Unternehmen einfach nicht mehr weiter zulegen können. Dies kann besonders unangenehm werden, wenn wir einen solchen Titel verkaufen wollen (zum Beispiel, weil die Dividende gesunken ist): Es kann dann sehr lange dauern, bis eventuelle Kurseinbrüche aus einer Krise ausgeglichen wurden!

Starke Dividende gelingt auf verschiedene Arten

Man unterteilt das Konzept der Dividend strategy gemeinhin in weitere, speziellere Vorgehensweisen wie die “High Yield Strategy” oder die “Dividendenwachstumsstrategie”. Um mit diesen Unterkategorien Erfolge zu erzielen, benötigen Anleger unterschiedliche Wertpapiere. 

Das macht den Bereich der Ausschüttungsstrategien sehr flexibel und strategisch interessant; allerdings ist es dadurch auch sehr schwierig zu definieren, was eine “dividendenstarke Aktie” überhaupt ist - nur möglichst hohe Ausschüttungen sind in den seltensten Fällen langfristig ausreichend! 

Wir wollen die verschiedenen Formen, die ein Wertpapier attraktiv machen können, anhand der drei wichtigsten Vertreter der Dividendenstrategie aufzeigen: 

1. Dividendenwachstumsstrategie 

Bei dieser Vorgehensweise setzen Anleger auf Titel, die aktuell noch eher geringe Ausschüttungen bieten, diese aber Jahr für Jahr stark anheben. Durch den frühen Einstieg zu einem Zeitpunkt, als Unternehmenswert und Auszahlungen noch niedrig waren, können sich Anleger einen guten Einkaufspreis und dadurch große Anteile sichern. 

A zweistelliges Auszahlungswachstum gilt dabei als Grundvoraussetzung, damit sich ein Wertpapier für diese Strategie als “Dividendenstarke Aktie” qualifizieren kann. Die aktuelle Höhe der Zahlungen spielt hingegen eine untergeordnete Rolle und kann durchaus bei nur einem Prozent liegen. 

Ein weiterer, wichtiger Aspekt ist ein starkes Gewinn- und Umsatzwachstum. Denn es handelt sich bei diesen Dividendenwachstumsaktien in der Regel nicht um alteingesessene Firmen, sodass man regelmäßige Zugewinne erwarten kann. 

Besonders hervorzuheben sind außerdem die langfristigen Zukunftsaussichten: Eine solche Wachstumsstrategie ist auf viele Jahre ausgelegt und bietet zunächst nur überschaubare Gewinnausschüttungen. Später beschleunigt sich das Wachstum jedoch dramatisch. Eine Aktiengesellschaft muss daher zukunftssicher aufgestellt sein, um in diesem potenziell langen Zeitraum attraktiv zu bleiben.  

Grafik gestalten: Überschrift: Dividendenwachstumsstrategie. Aufsteigender Graph der exponentielles Wachstum symbolisiert. Links (niedriger Preis): Günstiger Einstieg. Mitte: Starkes Dividenden- und Kurswachstum. Rechts: Hoher Portfoliowert und hohe Auszahlungen. 

Diese Strategie ist besonders bei noch jungen Anlegern beliebt, die einen langen Anlagezeitraum zur Verfügung haben. Sie wird gern mit einem Aktiensparplan kombiniert, um Stück für Stück ein lukratives Dividendenportfolio aufzubauen. 

2. Dividendenertragsstrategie / High Yield Strategie

Nicht alle Anleger können und wollen auf das Wachstum der dividendenstarken Wertpapiere warten. Sie entscheiden sich oft für eine Dividendenertragsstrategie. Sie ist die wahrscheinlich einfachste und naheliegendste Form: Wir investieren dabei in Unternehmen, die eine möglichst hohe Gewinnausschüttung offer 

Hier kommt es also auf hohe Dividendenrenditen an; Wachstum der Firmen und der Gewinnausschüttungen ist hingegen weitgehend zu vernachlässigen, sollte aber zumindest im positiven Bereich liegen. 

Auch die Zukunftsaussichten sollten generell positiv sein, sind aber ebenfalls weniger wichtig als bei einer Wachstumsstrategie. Das spätere Entfernen eines Titels aufgrund von veränderten Prognosen, Dividendenkürzung und Co. ist bei der Ertragsstrategie durchaus normal. 

Da Investoren hier häufigere Anpassungen vornehmen müssen, ist diese Strategie aktiver und aufwändiger. Auch der passende Broker spielt hier eine deutlich größere Rolle, da regelmäßige Zu- und Verkäufe schnell hohe Transaktionskosten bedeuten können. 

Typische Beispiele, die Teil einer solchen Strategie sein könnten, sind REITs. Diese Immobilien Trusts müssen mindestens 90 Prozent ihrer Gewinne ausschütten, erhalten im Gegenzug aber auch massive Steuervorteile. Unter solchen Titeln sind sogar zweistellige Dividenden zu finden! 

Aus Sicht der Anleger, die eine solche “High Yield”-Strategie verfolgen, muss eine dividendenstarke Aktie also vor allem hohe Ausschüttungen bieten. Wachstum ist zwar ebenfalls gern gesehen, aber kein zwingender Kaufgrund. 

Diese Vorgehensweise eignet sich besonders für Anleger, die bereits Kapital angehäuft haben und nun direkt davon profitieren möchten. 

Aber Achtung: Eine sehr hohe Gewinnbeteiligung ist nicht automatisch positiv! Bei einigen Unternehmen liegen fundamentale Missstände vor. Eine hohe Ausschüttung kann dann ein Versuch des Managements sein, vor der drohenden Insolvenz noch Profit zu schlagen. 

Achten Sie vor allem auf Warnzeichen wie eine sehr hohe und steigende Ausschüttungsquote (teilweise wird mehr ausgeschüttet als eingenommen) bei gleichzeitig schlechten Ergebnissen (Gewinne und Umsätze). Auch eine hohe Dividende kann die drohenden Kursverluste in solchen Situationen nicht ausgleichen!

3. “Klassische” Dividendenstrategie

Zwischen Wachstum und Ertrag findet sich die ursprüngliche Dividendenstrategie. Man kann sie als eine Art Mittelweg betrachten: Sie fokussiert sich sowohl auf attraktive Auszahlungen als auch solides Wachstum. 

Aus Sicht der Anleger, die dieser Vorgehensweise folgen, wäre eine dividendenstarke Aktie als ein reiferes Unternehmen, das bereits Ausschüttungen im Bereich 1,5 bis 3,5 Prozent bietet. Gleichzeitig sollten sowohl Umsätze, Gewinne als auch Dividenden merklich anwachsen. 

Zweistellige Zugewinne, wie sie einige Wertpapiere der Dividendenwachstumsstrategie zeigen, sind jedoch nicht erforderlich. 

In einem klassischen Dividendenportfolio findet sich besonders häufig der “Dividendenadel”: Hat ein Unternehmen seine Auszahlung 25 Jahre in Folge erhöht, spricht man von “Dividend Aristocrats”, nach 50 Jahren sogar von “Dividenden-Königen”. 

Solche Titel bieten besonders oft den idealen Kompromiss aus Ausschüttungen, Stabilität und langfristigem Erfolg, den Anleger bei dieser Strategie suchen.   

So finden Sie dividendenstarke Aktien 

Passende Titel für ein Dividendenportfolio auszuwählen, ist keine leichte Aufgabe. Wir stehen dabei vor einem zentralen Problem: Die Auszahlungen sind nicht garantiert. Jedes Unternehmen kann sie jederzeit aussetzen, einsetzen, erhöhen oder senken. Die Entscheidung obliegt den Aktionären im Rahmen der Hauptversammlung. 

Fügen wir eine scheinbar dividendenstarke Aktie unserem Portfolio hinzu, hoffen wir darauf, dass die Ausschüttungen auch in der Zukunft erfolgen. Als einer der besten Indikatoren dafür haben sich die historischen Daten erwiesen: Eine Aktiengesellschaft, die seit vielen Jahren zuverlässig zahlt, wird dies mit hoher Wahrscheinlichkeit auch zukünftig tun. 

Als besonders positives Zeichen gilt die regelmäßige Erhöhung der Zahlung über einen möglichst langen Zeitraum. Dies zeigt, dass die Dividende nicht nur einen hohen Stellenwert für die Aktiengesellschaft hat, sondern sie sich auch die Steigerung erlauben kann. 

Die Bezeichnungen “Dividenden-Aristokrat” und “Dividenden-König” bei Steigerungen 25 bzw. 50 Jahre in Folge gelten als wichtige Auszeichnung für dividendenstarke Aktien. Diese Titel zeichnen sich auch durch ihre gute Performance aus: Sie erzielen höhere Renditen (inklusive Dividende) als der S&P 500!

Nur äußerst selten verzeichnen solche Firmen einen plötzlichen Einbruch oder gar Aussetzer der Ausschüttungen. Gänzlich unmöglich ist es jedoch nicht: Kurz vor Erreichen des prestigeträchtigen, 50-jährigen Jubiläums musste das US-Unternehmen Walgreens in 2024 seine Auszahlungen kürzen. 

Es war die logische Konsequenz aus fast acht Jahren fallender Kurse. Dabei ist hervorzuheben, dass man, trotz gewaltiger Probleme, immerhin sieben weitere Jahre an der Erhöhung festhielt. Dies zeigt die hohe Bedeutung, die man dem Titel “Dividenden-König” beimaß. 

Die Kurse von Walgreens fielen seit 2016 nahezu kontinuierlich. 

Für Anleger auf der Suche nach dividendenstarken Aktien ist Walgreens aber auch eine wichtige Lektion: Trotz der weiterhin steigenden Ausschüttungen hätte sich ein Investment nicht gelohnt, da die zeitgleichen Kursverluste die Gesamtrendite zerstört hätten. 

Auch scheinbar sichere Dividendentitel benötigen also regelmäßige Kontrolle, um Probleme rechtzeitig zu erkennen und Anpassungen am Portfolio vorzunehmen. 

Weitere nützliche Indikatoren

Sie sind sich nicht sicher, ob eine Aktiengesellschaft ihre Gewinnbeteiligung auch in Zukunft aufrechterhalten wird? Dann kann es sinnvoll sein, sich direkt an der Quelle zu informieren! Im Rahmen ihrer Öffentlichkeitsarbeit geben Firmen immer wieder wichtige Statements, auch zum Thema Dividende, ab. 

Eine kurze Internetrecherche kann schnell Meldungen, Interviews und Co. zutage fördern, die einen Einblick in die Pläne und Prioritäten des Managements bieten. Ist das erklärte Ziel, eine dividendenstarke Aktie zu werden/zu bleiben, ist das selbstverständlich keine Garantie, aber wichtiger Hinweis!

Falls Sie noch keinen konkreten Konzern ins Auge gefasst haben, und allgemein auf der Suche nach dividendenstarken Aktien sind, bieten sich auch die Berichte und Analysen von einschlägigen Finanzportalen an. 

Hier finden Sie oft nützliche Listen, die neben der Dividendenhistorie weitere Faktoren, wie Fundamentaldaten und Zukunftsaussichten, unter die Lupe nehmen. Das kann den Rechercheaufwand erheblich reduzieren und interessante Impulse für Ihre Suche offer 

Dividendenstarke Aktien 2024: Unsere Liste

Wir haben im folgenden einige attraktive Dividendenaktien für Sie zusammengetragen. Die Titel sind dabei nach verschiedenen Kriterien sortiert. Es handelt sich bei dieser Liste nicht um eine Anlageberatung! Wir empfehlen weder den Kauf dieser oder anderer Finanzprodukte, noch raten wir davon ab. Die Aufzählung dient lediglich der Information und wurde aus frei zugänglichen Daten erstellt. 

Klassiker: der Dividendenadel 

In der Liste der beliebtesten dividendenstarken Wertpapiere sehen wir vor allem an der Spitze seit Jahren kaum Veränderungen. Hier finden wir den “Dividendenadel”, also Aktiengesellschaften, die seit mindestens 25 Jahren ihre Ausschüttungen kontinuierlich erhöhen. 

Diese regelmäßigen Steigerungen sind dabei nicht nur lukrativ; sie geben den Anlegern auch ein Gefühl von Sicherheit. Denn da es keine echte Garantie für zukünftige Gewinnbeteiligungen gibt, müssen sie mit solchen positiven Indikatoren vorliebnehmen. 

Auch in 2024 machen zwei Konzerne eine gute Figur, die sich bereits seit Jahrzehnten in fast allen Dividendenportfolios finden: Coca-Cola und Johnson&Johnson. Beide Unternehmen erhöhen ihre Auszahlungen bereits seit 62 Jahren und haben sich dadurch den Titel “Dividendenkönig” (mind. 50 Jahre) verdient. 

Kurs der Coca Cola Aktie

Kurs der Johnson & Johnson Aktie

The Dividend yield ist ebenfalls ähnlich und liegt bei beiden Firmen knapp über drei Prozent. Besonders attraktiv ist zudem die Tatsache, dass es sich um Aktien aus dem Bereich der nicht-zyklischen Konsumgüter handelt. Sie gelten als besonders stabil und krisensicher und bieten dadurch eine gute, langfristige Performance. 

Obwohl beide Aktiengesellschaften nicht gerade als spannende Investments gelten, gibt es durchaus Bewegung: Johnson&Johnson ist im Begriff, seine Konsumgüter auszugliedern und sich verstärkt auf Pharma und Medizinprodukte zu konzentrieren, während Coca-Cola kontinuierlich auf ein Lizenzierungsmodell wechselt. 

Beide Titel dürften jedoch mit hoher Wahrscheinlichkeit auch weiterhin ganz oben auf den Listen der beliebtesten Dividendentitel stehen!

Höchste Renditebringer

Werfen wir einen Blick auf die Liste der höchsten Dividendenrendite, sehen wir vor allem extreme Werte und hohe Gefahren. Einige Aktien bieten sogar Auszahlungen von über 100 Prozent - dass hier etwas nicht mit rechten Dingen zu geht und man kaum von “renditestarken Aktien” sprechen kann, versteht sich von selbst. 

Sehr hohe Ausschüttungsquoten entstehen vor allem dann, wenn die Aktienkurse kürzlich massiv eingebrochen sind (zum Beispiel aufgrund einer nahenden Insolvenz), der Auszahlungsbetrag aber noch auf dem bisherigen, hohen Stand liegt. 

Wenn wir solche besonders gefährlichen Investments außen vor lassen und uns auf der Liste der höchsten Ausschüttungen nach unten arbeiten, stoßen wir früher oder später auf die ersten REITs. Diese “Real Estate Investment Trusts” erzielen Einnahmen aus der Vermietung und Verpachtung von Immobilien.

Your Gewinne müssen sie zu mehr als 90 Prozent an ihre Aktionäre ausschütten, um im Gegenzug nahezu völlige Steuerfreiheit zu erhalten. Das macht REITs für Anleger auf der Suche nach dividendenstarken Aktien sehr interessant: Hier finden wir hohe, teils sogar zweistellige Dividendenrenditen!

Die Trusts haben in den letzten Jahren immer mehr Aufmerksamkeit erfahren. Auch 2024 dürfte die Anzahl der Investoren weiter steigen. Der Immobilienmarkt ist jedoch nicht ohne Risiken: Während der COVID-Pandemie litten einige der REITs zum Beispiel erheblich. Hier ist also, wie immer, gesunde Vorsicht geboten. 

Der Großteil der Unternehmen ist in den USA beheimatet, da das Konzept hier auch entstand. Planen Sie den Einstieg in diese dividendenstarken Aktien, sollten Sie auf einen günstigen Zugang zu den nordamerikanischen Börsen achten. Sie profitieren dann von höherer Liquidität und günstigeren Spreads.

Stärkstes Dividendenwachstum

Wer auf schnell wachsende Gewinnausschüttungen setzt, dürfte schnell auf das norwegische Unternehmen FLEX LNG stoßen. Es ist im Bereich Flüssiggastransport tätig - einem sehr lukrativen Feld, da die Nachfrage an LNG Produktion, Verarbeitung und Transport zuletzt stark anstieg. 

Derzeit (Stand: Frühjahr 2024) führt FLEX die Liste der Aktien mit dem höchsten Dividendenwachstum mit einer Steigerung von 153 Prozent in den vergangenen drei Jahren an! Zeitgleich nahm auch der Kurs seit dem russischen Angriff auf die Ukraine und der damit verbundenen Energiekrise gewaltig zu. 

The Dividend yield beträgt aktuell sehr hohe 12 Prozent. Obwohl es sich also um eine dividendenstarke Aktie handelt, sollten Aktionäre vor dem Kauf die langfristigen Aussichten prüfen. Der Energie-Sektor gilt als besonders volatil. Zudem dürfte die aktuell hohe Nachfragen für LNG-Lösungen schnell neue Konkurrenten auf den Plan rufen und den Erfolg von FLEX gefährden. 

Fazit: Dividendenstarke Aktien für zuverlässiges Einkommen

Anteile an Aktiengesellschaften zu kaufen, um von deren Gewinnausschüttungen zu profitieren, gilt als die älteste Anlagestrategie der Welt. Bis heute hat sich diese Vorgehensweise tausendfach bewährt und bietet auch 2024 lukrative Renditen. 

Doch Anleger können nie völlig sicher sein, ob ein Unternehmen auch weiterhin Auszahlungen vornimmt oder wie hoch diese ausfallen werden. Indikatoren wie die historische Entwicklung der Gewinnbeteiligungen können uns jedoch dabei helfen, eine Einschätzung vorzunehmen. 

The Suche nach besonders dividendenstarken Aktien ist eine wichtige Aufgabe, wenn wir ein erfolgreiches Dividendenportfolio erstellen möchten. Dabei hängt es von der persönlichen Strategie ab, welche Titel man als dividendenstark bezeichnen kann: Investoren können sowohl auf hohe Ausschüttungsquoten, starkes Dividendenwachstum oder einen Mix aus beidem setzen. 

Auch in 2024 bietet die Liste mit dividendenstarken Wertpapieren nur wenig Überraschungen. Klassiker wie Coca-Cola oder Johnson&Johnson stehen auch weiterhin auf den Wunschzetteln vieler Investoren. 

Wer besonders dividendenstarke Titel sucht und dafür auch etwas mehr Risiko in Kauf nimmt, wird ebenfalls fündig: Unternehmen wie FLEX LNG, die Trend-Themen bedienen, zeigen starke Ausschüttungen und Wachstum. Auch REITs finden verstärkt ihren Weg in die Dividendenportfolios. 

Eine hohe Gewinnausschüttung ist jedoch immer mit Vorsicht zu genießen: Sie kann sowohl auf eine solide, dividendenstarke Aktie als auch auf ein Unternehmen mit großen Problemen hindeuten. Als Anleger ist es unsere Aufgabe, durch Analyse den Unterschied zu entdecken und passende Investments auszuwählen. 

Sie wollen regelmäßigen Cashflow durch Dividenden? Dann lohnt sich ein Blick auf unseren Beitrag zu Aktien mit monatlicher Dividende!

FAQ - Fragen und Antworten zu dividendenstarken Aktien